Le dollar est affecté par la faiblesse des données sur l'emploi aux Etats-Unis

Synthèse du marché

Les données ADP sur l'emploi non agricole publiées hier ont donné un aperçu du rapport très attendu sur l'emploi non agricole prévu pour vendredi. Le dollar a chuté à son niveau le plus bas depuis deux mois à la suite des données décevantes sur l'emploi, qui ont renforcé les paris sur une réduction des taux de la Réserve fédérale. Cette spéculation sur un changement de politique de la Fed a stimulé les marchés boursiers américains, le Nasdaq et le S&P 500 atteignant tous deux de nouveaux sommets. La baisse du dollar a également soutenu les matières premières, l'or et le pétrole ayant légèrement progressé au cours de la dernière séance. 

Dans le même temps, la Banque du Canada a, comme prévu, réduit son taux d'intérêt de 25 points de base, devenant ainsi la première grande banque centrale à commencer à assouplir sa politique monétaire dans un contexte de ralentissement de l'inflation dans le pays. L'attention se tourne à présent vers la Banque centrale européenne (BCE), dont la décision sur les taux d'intérêt est attendue plus tard dans la journée. Le marché s'attend à ce que la BCE suive l'exemple de la Banque du Canada et commence à réduire ses taux.

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Les paris actuels sur la hausse des taux d'intérêt se poursuivent 12 juin Décision sur les taux d'intérêt de la Fed: 

Source : Outil Fedwatch du CME

0 bps (98.9%) VS -25 bps (1.1%)

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Aperçu du marché

Calendrier économique

(Heure du système MT4)

Source : MQL5 

Mouvements du marché

INDICE_DOLLAR, H4

Le dollar américain est resté stable, oscillant autour d'un niveau de soutien clé, alors que les investisseurs mondiaux attendent le très attendu rapport sur l'emploi américain. Les perspectives du dollar semblent baissières, plombées par une série d'indicateurs économiques américains décevants. Selon Automatic Data Processing (ADP), le rapport ADP sur l'emploi non agricole aux États-Unis a chuté de 188 000 à 152 000, alors que l'on s'attendait à 173 000. En outre, l'indice ISM des prix des produits non manufacturés est tombé à 58,1, en deçà des prévisions du marché qui tablaient sur 59,0. Malgré ces revers, les pertes ont été tempérées par les données positives de l'indice PMI ISM non manufacturier. La tendance du dollar reste dépendante des données, sans catalyseur significatif sur le marché.

L'indice du dollar se négocie à la baisse tout en testant actuellement le niveau de support. Le MACD a montré une diminution de la dynamique haussière, tandis que le RSI est à 39, suggérant que l'indice pourrait étendre ses pertes après avoir cassé le niveau de support. 

Niveau de résistance : 104,70, 105,15

Niveau de support : 104.10, 103.65

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XAU/USD, H4

Le prix de l'or a rebondi, soutenu par une série de données économiques américaines décevantes qui ont assombri les perspectives économiques et poussé les investisseurs à se tourner vers les valeurs sûres. La tendance persistante à des résultats économiques américains moins bons que prévu a alimenté le pessimisme, ce qui a renforcé l'attrait de l'or. Pour une orientation plus claire de la tendance, il est conseillé aux investisseurs de surveiller les prochains rapports sur les emplois non agricoles et le taux de chômage aux États-Unis. Ces indicateurs clés fourniront des signaux de trading supplémentaires et des informations sur le paysage économique.

Les prix de l'or se négocient à la hausse suite à la cassure précédente au-dessus du niveau de résistance précédent. Le MACD a illustré une dynamique haussière croissante, tandis que le RSI est à 64, ce qui suggère que la marchandise pourrait étendre ses gains vers le niveau de résistance puisque le RSI reste au-dessus de la ligne médiane. 

Niveau de résistance : 2380,00, 2410,00

Niveau de support : 2350.00, 2315.00

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GBP/USD，H4

La paire GBP/USD est sur le point de briser son récent sommet et de grimper vers le prochain niveau de résistance à 1,2850. Ce mouvement est principalement dû à l'affaiblissement du dollar, qui a été mis sous pression par les données médiocres de l'ADP sur l'emploi non agricole, ce qui a favorisé les attentes pessimistes de la Réserve fédérale. En outre, la livre sterling est soutenue par l'indice PMI du Royaume-Uni, qui a dépassé les attentes du marché, indiquant une croissance économique plus forte que prévu dans le pays.

La paire GBP/USD se négocie à la hausse depuis le mois dernier et teste son récent plus haut niveau, ce qui suggère un signal haussier pour la paire. Le RSI augmente et atteint la zone de surachat, tandis que le MACD a des signes de poursuite de la hausse, ce qui suggère que la dynamique haussière reste intacte pour la paire. 

Niveau de résistance : 1,2850, 1,2940

Niveau de support : 1.2760, 1.2660

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EUR/USD，H4

La paire EUR/USD oscille autour de son récent sommet, le dollar s'affaiblissant suite à la publication de données décevantes sur l'emploi aux États-Unis, qui n'ont pas répondu aux attentes du marché. Cependant, les traders de l'euro devraient être prudents avant la décision de la Banque centrale européenne (BCE) sur les taux d'intérêt prévue plus tard dans la journée. Le marché s'attend à ce que la BCE commence à réduire les taux d'intérêt, ce qui pourrait avoir un impact direct sur la force de l'euro et potentiellement entraver son élan haussier.

L'EUR/USD reste sur une trajectoire ascendante et teste son niveau de résistance proche à 1,0920. Le RSI reste dans la zone supérieure tandis que le MACD montre des signes de rebond au-dessus de la ligne de zéro, ce qui suggère que la dynamique haussière reste intacte sur la paire. 

Niveau de résistance : 1,0925, 1,1000

Niveau de support : 1.0865, 1.0800

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NASDAQ，H4

Le Nasdaq a clôturé sur de nouveaux records, soutenu par la vigueur du secteur technologique sous l'impulsion de Nvidia et par la baisse des rendements du Trésor américain. Les signes de ralentissement du marché de l'emploi ont ravivé l'espoir d'une baisse des taux d'intérêt par la Réserve fédérale dans le courant de l'année. Les rendements des bons du Trésor ont continué à baisser, les données montrant des créations d'emplois dans le secteur privé moins nombreuses que prévu en mai, ce qui a stimulé les paris sur une baisse des taux d'intérêt. Environ 65% des traders s'attendent maintenant à ce que la Fed mette en œuvre une réduction de 25 points de base en septembre, contre moins de 50% il y a un an, selon l'outil FedWatch de CME. Nvidia (NASDAQ) a fait un bond de 5% mercredi, poussant sa valeur de marché au-dessus de $3 trillions pour la première fois.

Le Nasdaq se négocie à la hausse tout en testant actuellement le niveau de résistance. Le MACD a montré une diminution de la dynamique baissière, tandis que le RSI est à 67, ce qui suggère que l'indice pourrait prolonger ses gains puisque le RSI reste au-dessus de la ligne médiane. 

Niveau de résistance : 19125,00, 19690,00

Niveau de support : 18430.00, 17850.0

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NZD/USD, H4

La paire NZD/USD tente de franchir son plus haut niveau de trois mois à 0,6205, une rupture réussie au-dessus de ce niveau signalant une solide tendance haussière pour la paire. Le dollar néo-zélandais est soutenu par les récentes données économiques optimistes et la position hawkish de la Banque de réserve de Nouvelle-Zélande (RBNZ). En outre, la récente lecture positive de l'indice PMI chinois Caixin a stimulé le dollar néo-zélandais, souvent considéré comme un indicateur de l'économie chinoise, renforçant ainsi sa position.

Le NZD/USD continue d'évoluer à la hausse, et le dépassement de son niveau de résistance proche à 0,6205 servira de signal haussier pour la paire. Le MACD a un signe de hausse, tandis que le RSI est sur le point de franchir la zone de surachat, ce qui suggère que la dynamique haussière reste forte. 

Niveau de résistance : 0,6205, 0,6255

Niveau de support : 0.6150, 0.6100

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CL OIL, H4

Les prix du pétrole ont rebondi après avoir atteint leur plus bas niveau en quatre mois, portés par les attentes d'une réduction potentielle des taux de la Fed à la suite des récentes données économiques américaines pessimistes. En outre, les attentes persistantes d'une réduction agressive de la production de pétrole de la part de l'OPEP+ ont soutenu les prix. Toutefois, les gains ont été limités par un rapport négatif sur les stocks. Selon l'Energy Information Administration (EIA), les stocks américains de pétrole brut ont augmenté de 1,233 million de barils, ce qui est nettement supérieur aux attentes du marché qui tablait sur une baisse de 2,100 millions de barils. L'interaction de ces facteurs continue d'influencer la dynamique du marché pétrolier.

Les prix du pétrole se négocient à la hausse suite au rebond précédent depuis le niveau de soutien. Le MACD a illustré une dynamique haussière croissante, tandis que le RSI est à 46, suggérant que le produit de base pourrait étendre ses gains vers le niveau de résistance puisque le RSI a rebondi brusquement à partir du territoire survendu. 

Niveau de résistance : 76,15, 79,80

Niveau de support : 72.90, 70.15

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